Obligations

Les obligations vertes et durables constituent les meilleurs véhicules au sein des marchés obligataires pour accélérer la transition environnementale et énergétique.

Regards croisés d’experts d’Ostrum sur les instruments financiers au service de la transition écologique, notamment les obligations vertes.

Loomis Sayles’ Disciplined Alpha Fixed Income team believes they can produce alpha consistently by understanding where bonds should trade at any given time and making good judgments within a structured process every day.

A quarterly look at data and topics in the syndicated loan market.

Une analyse en profondeur du marché des obligations durables, de ses perspectives pour 2021 et de ses principaux facteurs de développement

The long US dollar bull market may be coming to an end.

The Loomis Sayles Core Fixed Income team explains why investment grade fixed income should always have a place in a diversified portfolio, despite a low global interest rates environment.

The ongoing search for yield is leading investors to think outside the box and look at alternative income sources.

Are insurers making a mistake when it comes to their paltry allocation to emerging market (EM) Corporate Debt? Loomis Sayles thinks so.

AEW evaluates the REIT performance under fluctuating interest rate conditions, both long and short, inflation conditions, and credit risk profile of the general corporate sector.

Asia’s Road to Recovery – Uneven but in the Right Direction.

Obligations à clauses de remboursement anticipé : quel calcul de SCR credit, quel impact sur leur utilisation ?

A Loomis Sayles expert looks into duration risk, credit fixed-income and intermediate fixed-income.

Long-duration fixed income can play an important role in portfolios attempting to hedge against pension or long insurance liabilities, deflation, equity risk or simply taking a view that long-duration yields will decrease.

Pourquoi le renforcement de la réglementation et le choc exogène lié à la pandémie ont fait basculer la prime de risque de volatilité en faveur des investisseurs.

A quarterly look at data and topics in the syndicated loan market.

Economic and earnings growth may exceed consensus expectations if the global economy continues to accelerate. Though we anticipate higher US Treasury yields, we doubt a modest rise in rates could meaningfully derail credit and equity market performance in the months ahead.

Ostrum AM analyse l’impact de la pandémie sur le marché du crédit euro.

Ostrum AM analyse l’impact des élections américaines sur le marché du crédit en Europe.

A quarterly look at data and topics in the syndicated loan market.

The global economy is transitioning from the downturn phase of the credit cycle into credit repair.

L’analyse économique des experts d’Ostrum Asset Management

Ostrum AM a analysé le marché pour étudier les caractéristiques, les opportunités et limites de cette nouvelle offre.

Ostrum Private Debt Real Asset team looks into the impacts of the COVID-19 crisis on the renewable sector.

How much of the IG market is likely to be downgraded? Possibly a lot more than anticipated just over a month ago.

Michael Crowell and Tom Fahey of Loomis, Sayles, & Company look at how periods of maximum uncertainty often make the most attractive entry points.

L’Europe, l’Amérique du Nord et l’Asie Pacifique sont les trois marchés d’infrastructures les plus importants dans le monde. Ces trois zones sont impactées différemment par la diffusion du Covid-19 ; toutefois, notre analyse de la situation du marché de la dette infrastructure demeure inchangée quelle que soit la région concernée.

L’analyse économique des experts d’Ostrum Asset Management.

A quarterly look at data and topics in the syndicated loan market.

Si ni la structure des actifs des assureurs vie ne change, ni le niveau des taux d'intérêt à long terme, l'attrait de l'assurance vie pour les épargnants peut rapidement diminuer.

Une alternative obligataire dans un environnement de taux bas.

A quarterly look at data and topics in the syndicated loan market.

Over 6,500 lines of data have been investigated, spanning back to 2004 to explore a comprehensive set of eight asset classes and their respective traits, highlighting return and volatility over various points in the cycle.

Most asset classes have earned strong total returns year to date and could continue to rally through year-end.

Investors may view emerging markets as particularly vulnerable to volatility, since the asset class typically sees outflows during times of market stress. However, emerging markets are not all one and the same.

Considering the current macroeconomic environment with little expectation for a rise in interest rates in the short term, insurers may want to consider a more dynamic approach to lock in spread levels.

Understanding Loomis Sayles' Approach for Investment Grade Corporates

MV Credit shares their thoughts about the European leveraged loan market

VIDEO (34’43) – Vincent Chailley, CIO and portfolio Manager, H2O Asset Management

De nombreuses institutions, fonds souverains et family offices ont investi dans les emprunts d’État voici 10 ou 15 ans, lorsque les rendements étaient intéressants. Ces obligations arrivent désormais à échéance et doivent être remplacées.

Fixed income investors may be stymied by the current mix of interest rate projections and global macroeconomic news.

Une stratégie buy and maintain a deux objectifs : atteindre un niveau de revenu donné et s’assurer que les portefeuilles obligataires ne souffrent pas du risque de défaut lorsque les taux d’intérêt montent et que les économies surchauffent.

Ostrum AM utilise son expertise de longue date dans la gestion de produits de taux pour développer une stratégie « Enhanced Beta » qui combinent les avantages de la gestion active et de l'approche smart beta.

Quelques conseils pour mettre en oeuvre une stratégie d’investissement enhanced beta

The high yield market can provide compelling investments within most stages of the economic cycle.

L’analyse par Mirova des recommandations du groupe d’experts de haut niveau

Les prêts aux entreprises offrent un potentiel de rendement considérable par rapport aux obligations investment grade et d'excellentes caractéristiques de rendement/risque comparé à d'autres instruments de crédit.

Les investisseurs non US peuvent tirer parti d’une exposition aux obligations municipales américaines.

La dette garantie par des actifs est favorable aux assureurs dans le cadre de Solvabilité II.

Comment intégrer les aspects SCR dans l’allocation de portefeuille des assureurs.

Les investisseurs institutionnels intègrent davantage le risque dans leur quête de meilleurs rendements, révèle l’étude de Natixis Global Asset Management

Mirova discusses market standards and the lack of a regulatory body for Green Bonds.

L’essor rapide des obligations vertes montre que les investisseurs saisissent l’occasion de relever le défi de la transition énergétique.

Tirer profit de la raréfaction du capital bancaire et de la faible liquidité des marchés.

En dépit de la récente volatilité, la dette émergente offre toujours un potentiel de rendement plus élevé que les obligations des marchés développés.

Les assureurs requièrent des stratégies de placement innovantes en réponse à la réglementation et à la faiblesse des rendements

La dette privée, une alternative possible aux obligations traditionnelles

Les investisseurs institutionnels se tournent de plus en plus vers la dette privée liée aux actifs réels.

Interview du Dr. Andrew Lo

Une meilleure évaluation de l’impact carbone pourrait stimuler les investissements ESG et être un moteur d’innovation.

De l’intelligence artificielle aux nano-technologies en passant par la génomique, nous sommes à l’aube d’une phase de progrès technique intense.

Des fonds fexibles dynamiques pour s’adapter aux retournements soudains de marché et réduire les risques.

Une stratégie obligataire mêlant gestion active et smart beta.

Longtemps décriée, cette classe d’actifs revient en pleine lumière avec le programme d’achats de la BCE.

Un cadre réglementaire de gestion de la liquidité plus contraignant.

La demande de green bonds sera-t-elle durable ?